Des milliers de personnes pourraient perdre ou vendre des maisons

Développement de logements contemporains au Nouveau-Mexique.

Bim | E+ | Getty Images

Des centaines de milliers de propriétaires pourraient bientôt perdre ou vendre leur maison à mesure que les programmes de sauvetage hypothécaire liés à Covid expirent.

Le gouvernement fédéral, les grandes banques et les agents hypothécaires ont lancé des programmes d’urgence lorsque la pandémie a frappé au début de l’année dernière, fermant de vastes pans de l’économie. Les renflouements ont permis à des millions de propriétaires de manquer des paiements, certains jusqu’à 18 mois.

« Nous sommes au milieu de la plus grande transition hors de l’abstention que nous allons probablement voir, avec trois quarts de million de propriétaires qui ont quitté leurs plans au cours des 60 derniers jours », a déclaré Andy Walden, vice-président des études de marché pour Black Knight. .

Les programmes ont été largement couronnés de succès.

Plus de la moitié des 7,7 millions d’emprunteurs qui se sont entassés dans des programmes de sauvetage sont à jour de leurs hypothèques et effectuent à nouveau des paiements, selon les données hebdomadaires de Black Knight, une société de logiciels, de données et d’analyses hypothécaires. Environ 23 % des emprunteurs ont vendu leur maison ou refinancé leur prêt hypothécaire pour le rendre plus abordable. Environ 7 %, soit un peu plus d’un demi-million, sont en train d’atténuer activement les pertes avec leurs prêteurs, essayant toujours d’élaborer un plan de modification de prêt.

Des centaines de milliers de propriétaires restent cependant dans une situation difficile. Trois pour cent des emprunteurs, soit environ 264 000 propriétaires, sont maintenant en retard sur les prêts hypothécaires après l’expiration de leurs programmes, et 38 000 sont en forclusion active.

« Ce que je vois en ce moment, ce sont les gens nerveux. Beaucoup d’entre eux sortent des abstentions, certains d’entre eux ne fonctionnent toujours pas et ne savent pas quoi faire. J’essaie de leur demander de contacter d’abord le réparateur ou le prêteur et de découvrir ce leurs options sont », a déclaré Margherita Diaz, conseillère certifiée par le département du logement et du développement urbain à la Putnam County Housing Corporation.

Il n’y a pas beaucoup d’options pour les emprunteurs qui ont perdu trop de revenus ou leurs entreprises pendant la pandémie. Les agents de services ont proposé des modifications de prêt et des taux d’intérêt plus bas, mais certains emprunteurs ne peuvent tout simplement pas payer. Les agents de service ont également avancé de l’argent aux emprunteurs pour les impôts et les assurances pendant leur période d’abstention, et bien que cela puisse être étalé sur une année de paiements, certains emprunteurs ne peuvent pas se permettre cette augmentation.

« Il y a des services là-bas qui sont prêts à aider », a déclaré Diaz. « Mais encore une fois, vous savez, ce n’est pas de leur faute si Covid est arrivé, alors ils comptent davantage sur l’emprunteur pour se débrouiller seuls. »

Une sortie possible

Il existe une autre option : la vente. Grâce à une ruée massive sur le logement pendant la pandémie, les prix des maisons ont augmenté de près de 20% par rapport à il y a un an, selon diverses mesures.

En conséquence, environ 87 % des propriétaires actuellement en saisie ont des capitaux propres positifs, selon une analyse de RealtyTrac, un site d’annonces de saisies, basé sur les données d’ATTOM, sa société mère. Ces emprunteurs doivent moins sur leurs hypothèques que la valeur de leurs maisons. Pour ces 264 000 maintenant délinquants mais pas encore saisis, ils ont probablement aussi des capitaux propres importants.

« C’est très différent de ce à quoi ressemblait le marché lors du dernier boom et effondrement du marché du logement, lorsqu’environ un tiers de tous les propriétaires étaient sous-marins avec leurs prêts », a déclaré Rick Sharga, cadre chez RealtyTrac.

Cela pourrait être une aubaine pour un marché du logement incroyablement maigre, qui a enregistré un stock record depuis plus d’un an. Les constructeurs n’ont pas été en mesure d’augmenter la production de manière significative, en raison de problèmes de main-d’œuvre et de chaîne d’approvisionnement. Selon certaines estimations, le marché a besoin d’environ un million de logements supplémentaires pour satisfaire la demande. Bien que ces maisons ne remplissent pas entièrement cela, elles feraient une brèche.

Environ 73 % des emprunteurs saisis ont plus de 20 % de capitaux propres, et environ 28 % ont plus de 50 % de capitaux propres.

Les gens attendent de visiter une maison à vendre à Garden City, dans le comté de Nassau, New York, le 6 septembre 2020.

Agence de presse Xinhua | Getty Images

« Bien que le fait d’avoir des capitaux propres ne les ait pas empêchés de faire défaut sur leurs prêts, cela devrait leur offrir la possibilité d’un atterrissage en douceur – la possibilité de vendre leur maison à profit, de rembourser leur dette envers le prêteur et d’avoir de l’argent en trop. pour leur donner une chance de prendre un nouveau départ », a déclaré Sharga.

Cela n’a pas été le cas jusqu’à présent. Black Knight a constaté que près d’un tiers des emprunteurs qui commencent le processus de forclusion avec au moins 40 % de la valeur nette de leur maison vont de toute façon à la forclusion.

« Le nombre de prêts post-abstention en forclusion active est resté essentiellement stable au cours des 90 derniers jours, les prestataires continuant de renoncer aux actions de forclusion en faveur d’autres options d’atténuation des pertes », a déclaré Walden. « Nous ne devrions cependant pas nous laisser bercer par un faux sentiment de sécurité, car une poche importante de risque de verrouillage continuera de persister pendant une grande partie du premier semestre 2022. »

Bien que cela puisse sembler être la meilleure option pour les propriétaires de simplement mettre leur maison sur le marché, surtout compte tenu de la forte demande et de la pénurie, ce n’est pas toujours le cas.

« Ils ont peut-être des capitaux propres, mais la question se pose alors de savoir où ils vont ? Où vont-ils aller ? Où vont-ils acheter ? » dit Diaz. « Les choses sont si chères, le marché est élevé en ce moment pour acheter et louer aussi – c’est un gros problème. »

Toutes les actualités du site n'expriment pas le point de vue du site, mais nous transmettons cette actualité automatiquement et la traduisons grâce à une technologie programmatique sur le site et non à partir d'un éditeur humain.